在市场上奋斗了多年或研究SMC 的外汇交易员会知道stop hunt 这个概念，在汉语中被理解为由大人物（银行、基金交易员、机构交易员....）创造出市场陷阱，导致价格错误突破以诱捕不熟练的交易者并清除止损。
可以这样理解，大佬们知道你设置止损的价格区域，所以他们会故意将价格推破这些区域来“试探”，一不小心，很容易被大佬止损狩猎。
为了能够玩止损游戏，大佬肯定需要知道大多数交易者设置止损的区域。零售交易员像你我一样，很难战胜大人物。
本文讨论的方法将向您介绍一个工具，可以帮助您预测大人物将狩猎的价格范围，基于这个想法您可以制定自己的交易思路（您可以选择与大人物一起狩猎或学会躲闪，这取决于你）。
使用OANDA经纪商的订单簿
国际外汇市场是一个分散的、没有交易所的市场，因此外汇交易者不可能像股票市场那样查看买卖挂单、成交量数据然而，在 99% 的交易者都处于亏损的外汇市场中，我们完全可以使用热门经纪商的订单簿作为参考。
如果您已经了解订单流程，那么这里使用订单簿的想法非常简单。基本上，大佬（具有主导市场的能力）会将价格推向有很多止损的区域，以便能够轻松买入或卖出（因为该区域流动性高）。银行将希望以大头寸买入或卖出，但他们希望将风险保持在最低限度，这就是他们选择寻找止损的原因。
学习像大机构一样寻找止损 - OANDA订单簿完整指南
第一次看订单簿时，您会感到有些困惑，但不要担心，它并不难理解。我将以最简单的方式进行解释。
在上图中，您将看到 2 个图表（挂单poen order和open positions未平仓订单）。出于狩猎止损的目的，我们将只对左侧的Open order 栏感兴趣。
Open order是显示Oanda所有客户挂单数量的订单簿：左边是卖出，右边是买入。
卖单/SELL：橙色为高于市价的卖单，蓝色为低于市价的卖单
买单/BUY：橙色为高于当前市场价格的买单，而低于当前价格的买单显示为蓝色
简单来说，sell order 栏的部分是输入了 buy order 的人，蓝色横条是设置止损的交易者数量，橙色条是设置获利交易者的数量。
买单方则相反。
由于本贴只对止损区域感兴趣，所以让我们关注蓝色条。
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订单簿的右侧，显示当前价格图表，您可以拖动鼠标查看未结订单随时间的变化。
本文只使用 EURUSD 和 USDJPY 的订单簿（因为这两个货币对交易量最大），其他货币对可能会给出较大的误差。
查看OANDA订单簿，请点击链接：oanda.com/forex-trading/analysis/forex-order-bookoanda.com/bvi-ft/lab-education/lab/order-book
如何交易止损狩猎（Stop hunting）：
Stop loss hunting 不是一个新概念，有很多方法可以识别交易者设置止损的区域。价格行为交易者经常使用的最经典的方式是学习如何阅读市场心理学来了解价格行为，从中你会“猜测”交易者最有可能设置止损的区域，这是大多数专业交易员使用的技能。
但是，这条路难度很大，需要交易者有多年的实战经验，才能锻炼自己“看懂行情”的能力。
更好的判断方法是按照以下步骤使用订单簿：
第一步：等待大量止损聚集在订单簿上（足以引起大人物的注意）。
您必须查看未结订单图表底部的百分比，这个百分比是我们用来确定是否设置了足够的止损，如果止损数量等于或超过 0.5%，则对寻找止损交易机会有效。
你需要注意下图带有黑点的横条，这是超过 0.5% 水平的地方，这是很多止损点所在的价格区域
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然后根据超过0.5%水平的价格位置，在图表上画出121.4 至 121.5 的止损价格区域，方便观察。
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上图可以看到市场强劲上涨至这些买入止损点，然后几乎立即下跌，价格反转非常强烈，您必须在价格达到该位置之前标记狩猎止损区域。
进入交易：
当狩猎止损价格区域已经明确定义后，您剩下的就是等待价格到达此区域并形成反转烛台模式，例如吞没蜡烛、pin bar或doji，......这是烛台模式发挥作用的时候。
从我使用挂单交易的经验中要分享的一件事是不使用挂单进入，挂单交易止损狩猎往往会导致亏损。看到蜡烛形态出现后，用市价单入场。
交易例子
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查看图表以确定交易者在 1.12 和 1.1225 处的止损卖单。
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这就是市场对止损点的反应，价格形成了一个pinbar
使用订单簿的好处在于，您不只是依赖支撑线和阻力线绘制供需区。你明白这个区域是大佬想要玩止损狩猎游戏的区域。这提高了入场点的准确性。
另一个例子：
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我们在这里看到的 pin bar 取自之前查看的USD/JPY示例。
唯一的区别是图表周期是M5，当市场触及买入止损时了出现 pin bar，在较低的时间范围内观察市场时，您将可以使用更高的杠杆率进行交易，因为止损较小，损失的点数已降至非常低的水平。
再举一个例子：
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EURUSD挂单订单簿，您会看到大量止损位于 1.117 和 1% 水平，我们在图表上标注：
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看看当市场触及止损区域时发生了什么。
价格进入止损时形成了pinbar，但随后价格并没有立即走高，而是再次返回测试。
这个pin随后被下破，但这都不重要，我们进行交易的原因不是基于 pin 本身，而是导致pin的原因，基于对真实市场情绪的理解，因此在许多情况下要灵活。
总结：
Stop hunt是一个比较少接触到的概念，希望通过这个贴子您能更好地理解它在交易中的重要性，交易者需要大量的工具和实战经验才能在市场上长期生存。
了解如何使用订单簿可能需要一些时间，建议收藏本贴反复阅读，一旦掌握后，效果将是巨大的。
如果您对订单簿仍有疑问，请在下方评论，我看到会尽力解答。
祝您交易顺利！
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